涨价点燃水泥行情 机构纷调盈利预期
2013-08-14 15:43:44   来源：世纪经济报道   评论：0 阅读量：10

　　当天早盘，水泥股集体崛起，塔牌集团 (002233.SZ)、同力水泥 (000885.SZ)、上峰水泥 (000672.SZ)、青松建化 (600425.SH)4只水泥股一度涨停。午后，水泥板块延续强势，个股表现亮眼。

　　截至终盘，包括水泥股在内的建材板块整体涨幅达1.90%，位居各大板块涨幅榜第二席。其中，上峰水泥、青松建化、四川金顶 (600678.SH)这3只水泥股均封在涨停板上。而塔牌集团和同力水泥在冲高回落之后，全天涨幅仍达8.43%和6.74%。

　　盘后的主力资金流向表明，包括海螺水泥 (600585.SH)、四川金顶、青松建化、塔牌集团、同力水泥、上峰水泥在内的6大水泥股全天大单净额分别为8224.68万元、4718.79万元、2762.03万元、2677.71万元、2560.37万元、1531.91万元。

　　8月9日，国家统计局公布7月份全国规模以上工业生产运行数据 ，其中，7月份水泥产量21182万吨，同比增长9.1%，环比6月增速提高0.3个百分点，前7月水泥总产量130639万吨，同比增长9.6%，显示淡季水泥需求依旧保持了较好增长。

　　对此，有券商行业研究员认为，基于近期多地水泥价格淡季不淡及下半年水泥需求的改善预期，有可能拉动水泥企业的盈利，特别是下半年进入销售旺季的华东、华南地区，行业整体向上的概率更大。

　　淡季涨价点燃股价

　　对水泥行业而言，6-8月份本是行业传统淡季，往年这段时间水泥量价的表现都较低迷，但今年7月中下旬到8月上旬期间，行业在淡季出现回暖，华南、华东市场水泥价格出现超预期上涨。截至目前，水泥行业有利因素正在聚集，有望迎来新一轮投资机会。

　　另据数字水泥网最新数据显示，上周全国水泥市场价格环比前周继续上涨0.85%，淡季价格已连续两周上涨。价格上涨的区域主要有江西、浙江、广东和黑龙江等地，每吨上调幅度在20至30元。

　　继华东区域的海螺水泥已率先提价以外，截至上周末，又有多家水泥上市公司跟进提价。其中，巢东股份 (600318.SH)每吨提价30至40元，江西水泥 (000789.SZ)每吨提价20至30元，祁连山 (600720.SH)每吨提价20元。

　　对此，申银万国最新发布的水泥行业研究报告称，华东水泥价格上涨时间已经提前。8月初尚处淡季的长三角市场水泥价格出现首次上调20-30元/吨，较往年9月涨价提前一个多月。随着行业将进入需求旺季，水泥价格还将继续回升。

　　鲍雁辛认为，华东地区价格上调主要原因是，进入7月底、8月初以来，企业库存持续低位，加之受高温影响，粉磨生产不能完全发挥，部分企业供货吃紧。今年江西省工程项目较多，下游需求相对旺盛，目前虽然尚未进入旺季，但下游需求已经开始启动。

　　而江浙地区受协同+限电两大因素影响，使得库存快速下降，为价格上涨奠定了基础。